empty
09.05.2025 01:16 AM
The Fed Chair Is Steadfast as Steel

This image is no longer relevant

Everyone has already had time to review the results of the recent Federal Reserve meeting. In this article, I want to highlight a few positive points for the U.S. dollar that may serve it well in the future. Currently, demand for the dollar is declining solely due to Donald Trump's tariff policy. However, the U.S. president cannot maintain this level of tension and keep raising the stakes indefinitely. Many economists already believe that the U.S. debt market is guiding Trump. The connection is simple: demand for U.S. Treasury bonds is falling, pushing yields higher. Higher yields mean the government has to pay more in interest, increasing expenses and straining the federal budget. Trump is trying to correct this problem, not worsen it. The market consensus is that Trump is unlikely to significantly raise tariffs in the near term.

What does this have to do with the Fed's monetary policy and the dollar? If it weren't for Trump, demand for the dollar would have grown on Wednesday and Thursday. Jerome Powell has once again shown the world that he does not respond to presidential jabs or outright insults. Trump can say whatever he wants — he has no real levers of influence over the Fed or Powell personally. Technically, Congress can dismiss Powell, but with his term ending next year, such a move would be pointless.

This image is no longer relevant

Powell also didn't "jump the gun" or spark panic. He acknowledged that the U.S. economy did slow down in the first quarter, but framed it as a shock response, not a long-term trend. He expects the economy to recover unless Trump makes matters worse with more tariffs. Therefore, there's no need to rescue the economy by cutting interest rates.

Meanwhile, inflation could rise soon. For this reason, the Fed does not consider it appropriate to lower the rate right now. Powell emphasized that he needs more time to assess the effects of the new trade policy. He added that the Fed is in no rush and can afford to wait. Importantly, Powell noted that Trump had already reduced most tariffs to a minimal 10%, so their overall impact on the economy should be limited.

Wave Pattern for EUR/USD:

Based on my analysis, the EUR/USD pair continues building a bullish trend segment. The wave pattern in the near term will entirely depend on the U.S. president's stance and actions. This must always be taken into consideration. Wave 3 of the bullish trend segment is forming, and its targets may extend up to the 1.25 area. Reaching that level will depend entirely on Trump's policy. At this stage, wave 2 in 3 is likely near completion. Therefore, I'm considering long positions with targets above 1.1572, corresponding to the 423.6% Fibonacci extension.

This image is no longer relevant

Wave Pattern for GBP/USD:

The wave pattern of GBP/USD has shifted. We are now looking at a bullish impulse wave segment. Unfortunately, under Trump, the markets could face many shocks and reversals that defy wave structure or any technical analysis. The formation of upward wave 3 continues, with immediate targets at 1.3541 and 1.3714. Admittedly, it would be ideal to see a corrective wave 2 in 3 — but it appears the dollar can no longer afford that luxury.

Key Principles of My Analysis:

  1. Wave structures must be simple and clear. Complex ones are hard to trade and often change mid-course.
  2. If you're uncertain about what's happening in the market, it's better to stay out.
  3. There's never 100% certainty in market direction. Don't forget to use Stop Loss orders.
  4. Wave analysis can and should be combined with other forms of analysis and trading strategies.
Chin Zhao,
انسٹافاریکس کا تجزیاتی ماہر
© 2007-2025
ٹائم فریم منتخب کریں
5
منٹ
15
منٹ
30
منٹ
1
گھنٹہ
4
گھنٹے
1
دن
1
ہفتہ
انسٹافاریکس کے ساتھ کرپٹو کرنسی کی معاملاتی تبدیلیوں سے کمائیں۔
میٹا ٹریڈر 4 ڈاؤن لوڈ کریں اور اپنی پہلی ٹریڈ کھولیں۔
  • Grand Choice
    Contest by
    InstaForex
    InstaForex always strives to help you
    fulfill your biggest dreams.
    مقابلہ میں شامل ہوں

تجویز کردہ مضامین

ایکس اے یو / یو ایس ڈی : تجزیہ اور پیشن گوئی

آج، سونا ایک مثبت لہجہ برقرار رکھتا ہے۔ تاہم، بیل احتیاط سے کام کر رہے ہیں، اہم امریکی نان فارم پے رولز (این ایف پی) رپورٹ کے اجراء سے پہلے

Irina Yanina 17:47 2025-06-06 UTC+2

یو ایس ڈی / سی اے ڈی : تجزیہ اور پیشن گوئی

یو ایس ڈی / سی اے ڈی جوڑا مسلسل گراوٹ کا شکار ہے۔ بنیادی عوامل مندی کے جذبات کی حمایت کرتے ہیں، اس بات کی نشاندہی کرتے ہیں کہ اسپاٹ

Irina Yanina 18:43 2025-06-05 UTC+2

یو ایس ڈی / جے پی وائے : تجزیہ اور پیشن گوئی

During the European session on Thursday, the Japanese yen maintained stability, allowing the USD/JPY pair to hold above the key 143.00 level amid a moderate rise in the U.S. dollar

Irina Yanina 18:01 2025-06-05 UTC+2

اے یو ڈی / یو ایس ڈی تجزیہ اور پیشن گوئی

آج اے یو ڈی / جے پی وائے جوڑا نئے خریداروں کو راغب کر رہا ہے۔ حالیہ چینی اعداد و شمار، بشمول پرائیویٹ سائیسن سروے،

Irina Yanina 17:22 2025-06-05 UTC+2

5 جون کو کن چیزوں پر توجہ دی جائے؟ نئے تاجروں کے لیے بنیادی واقعات کی خرابی۔

میکرو اکنامک رپورٹس کا تجزیہ: جمعرات کو بہت کم میکرو اکنامک رپورٹس شیڈول ہیں۔ UK اور US سے صرف دو ثانوی رپورٹس تمام تاجروں کو آج ملیں گی۔ تعمیراتی شعبے

Paolo Greco 11:56 2025-06-05 UTC+2

برطانوی پاؤنڈ/امریکی ڈالر کا جائزہ - 5 جون: برطانیہ امریکہ کا بہترین دوست ہے، لیکن پھر بھی اسے ادائیگی کرنی ہے

برطانوی پاؤنڈ/امریکی ڈالر کرنسی جوڑے نے بدھ کے روز کافی پرسکون تجارت کی، کیونکہ دن کے دوران چند اہم واقعات اور رپورٹس تھیں۔ جیسا کہ ہم نے توقع کی تھی،

Paolo Greco 11:55 2025-06-05 UTC+2

یورو/امریکی ڈالر کا جائزہ - 5 جون: ٹرمپ EU پر دباؤ ڈالنا جاری رکھیں گے۔

بدھ کو یورو/امریکی ڈالر کے کرنسی کے جوڑے نے بہت سکون سے تجارت کی۔ جیسا کہ ہم نے کل ذکر کیا، تجارتی سرگرمیوں کے اشاریہ جات سے تجارت

Paolo Greco 11:54 2025-06-05 UTC+2

یو ایس ڈی / سی اے ڈی : تجزیہ اور پیشن گوئی

یو ایس ڈی / سی اے ڈی جوڑا اکتوبر 2024 کے بعد سے اپنی کم ترین سطح کے قریب ایک طرف کنسولیڈیشن میں ہے۔ مارکیٹ کے شرکاء بینک آف کینیڈا

Irina Yanina 21:51 2025-06-04 UTC+2

برطانوی پاؤنڈ/امریکی ڈالر کا جائزہ - 4 جون: ٹرمپ کو صرف بڑی مچھلیوں میں دلچسپی ہے۔

منگل کو برطانوی پاؤنڈ/امریکی ڈالر کرنسی کے جوڑے نے کم تجارت کی، لیکن اتار چڑھاؤ کی طرح کمی کمزور تھی۔ صرف برطانوی پاؤنڈ/امریکی ڈالر کی تحریک کے تازہ ترین

Paolo Greco 13:47 2025-06-04 UTC+2

یورو/امریکی ڈالر کا جائزہ – 4 جون: الفاظ، الفاظ... اعمال کہاں ہیں؟

یورو/امریکی ڈالر کرنسی کے جوڑے نے منگل بھر میں نسبتاً سکون سے تجارت کی، اور امریکی ڈالر بھی قدرے بڑھنے میں کامیاب رہا۔ تاہم، ہم چند درجن پپس کے ڈالر

Paolo Greco 13:46 2025-06-04 UTC+2
ابھی فوری بات نہیں کرسکتے ؟
اپنا سوال پوچھیں بذریعہ چیٹ.
Widget callback
 

Dear visitor,

Your IP address shows that you are currently located in the USA. If you are a resident of the United States, you are prohibited from using the services of InstaFintech Group including online trading, online transfers, deposit/withdrawal of funds, etc.

If you think you are seeing this message by mistake and your location is not the US, kindly proceed to the website. Otherwise, you must leave the website in order to comply with government restrictions.

Why does your IP address show your location as the USA?

  • - you are using a VPN provided by a hosting company based in the United States;
  • - your IP does not have proper WHOIS records;
  • - an error occurred in the WHOIS geolocation database.

Please confirm whether you are a US resident or not by clicking the relevant button below. If you choose the wrong option, being a US resident, you will not be able to open an account with InstaForex anyway.

We are sorry for any inconvenience caused by this message.